Optimal Trading Strategie Kissell E Glantz

professionisti del settore finanziario ottimale strategie di trading di tutti i giorni sono tenuti a prendere decisioni importanti per quanto riguarda il modo migliore per eseguire una decisione di investimento. Il processo comporta la stima dei costi di transazione, la previsione impatto sul mercato e del rischio, valutando strategie alternative, lo sviluppo di strategie di trading ottimali, la scelta di transazione agenzia o l'offerta principale, e selezionando il più adatto broker-dealer. Gli investitori sanno fin troppo bene che la negoziazione in modo troppo aggressivo causerà troppo alto costo impatto sul mercato, ma il commercio troppo passivamente esporrà il fondo a più rischio, che può comportare costi ancora più elevati. Gli investitori hanno bisogno di trovare un giusto equilibrio tra costi e rischi, date le finalità e gli obiettivi del fondo. implementazione improprio sarà effettivamente erodere gran parte del valore aggiunto durante il processo di investimento e può infine indurre gli investitori a perdere profitti e fondi per perdere investitori. Come si può massimizzare il valore invece La risposta sta nella gestione proattiva dei costi di transazione e di selezione di strategia di trading, il processo per cui questo libro è dedicato. Strategie di Trading ottimale presenta metodologie ben sviluppati per la gestione e ridurre i costi durante tutte le fasi del ciclo di investimenti. Troverete: tecniche quantitative per la valutazione, l'analisi e la gestione dei costi di transazione Un quadro per l'impatto sul mercato di previsione e di rischio metodologie per sviluppare strategie di trading ottimali Un processo per ottenere i migliori metriche di esecuzione per misurare i costi e la valutazione delle prestazioni Considerate questo: Due gestori di fondi investono in e tenere portafogli identici, ma un manager supera costantemente l'altro di ben 50 a100 punti base per trimestre. Il manager più successo è inevitabilmente quella che gestisce meglio i costi di negoziazione. In un ambiente altamente competitivo, dove ogni punto base conta, è fondamentale per cogliere ogni prevedibile vantaggio per i vostri investitori. Usando il quadro e le tecniche presentate in questo libro, vi meglio posizionarsi per ottenere rendimenti più elevati del portafoglio. È possibile scrivere una recensione del libro e condividere le tue esperienze. Altri lettori saranno sempre interessa la vostra opinione dei libri youve leggere. Se youve amato il libro o no, se si dà i vostri pensieri onesti e dettagliate poi le persone troveranno nuovi libri che è giusto per loro. ebooks gratuiti dal 2009by Eyal Anche-dar, Sham M. Kakade, Michael Kearns, Yishay Mansour - In Atti del Convegno ACM sul commercio elettronico. Del 2006. Studiamo le proprietà di stabilità della dinamica del meccanismo limite-ordine continuo standard che viene utilizzato nei mercati azionari moderni. Ci chiediamo se tali meccanismi sono suscettibili a farfalla effetti l'inflizione di grandi cambiamenti sulle misure comuni di attività di mercato solo del piccolo PERT. Studiamo le proprietà di stabilità della dinamica del meccanismo limite-ordine continuo standard che viene utilizzato nei mercati azionari moderni. Ci chiediamo se tali meccanismi sono suscettibili a farfalla effetti l'inflizione di grandi cambiamenti sulle misure comuni di attività di mercato da solo piccole perturbazioni della sequenza dell'ordine. Abbiamo dimostrato che la risposta dipende fortemente dal fatto che il mercato è costituito da commercianti assoluti (che determinano i loro prezzi indipendenti dell'attuale ordinamento statale libro) o relativi commercianti (che determinano i loro prezzi rispetto all'offerta attuale e chiedere). Dimostriamo che mentre il modello assoluto gode dimostrabilmente forti proprietà di stabilità, il modello relativo è vulnerabile a grande instabilità. I nostri risultati teorici sono supportati da esperimenti su larga scala utilizzando i dati degli ordini limite da INET, un grande scambio elettronico di titoli NASDAQ. 1. azioni in fretta, ma ancora a sconto rispetto al collocamento di un ordine di mercato, deliberatamente posizionare il loro ordine appena sopra l'offerta corrente. Più in generale, l'intera area di ottimizzazione esecuzione moderna -8, 9, 7-- è giunto ad affidarsi pesantemente sul attento posizionamento di ordini limite relativi allo stato del portafoglio ordini attuale. Si noti che tale posizionamento può dipendere più funzioni complesse degli ordini di ju. da Alexis Kirke, Eduardo Mir. Astratto. L'applicazione di impulsi Melodic affettivo Processing (PMAP) per l'analisi del mercato azionario e trading algoritmico viene esaminato. PMAP utilizza set di impulso musicale a base di (melodie) per l'elaborazione in grado di rappresentare gli stati affettivi. l'elaborazione affettiva e InputOutput affettiva è no. Astratto. L'applicazione di impulsi Melodic affettivo Processing (PMAP) per l'analisi del mercato azionario e trading algoritmico viene esaminato. PMAP utilizza set di impulso musicale a base di (melodie) per l'elaborazione in grado di rappresentare gli stati affettivi. l'elaborazione affettiva e InputOutput affettiva è ora considerato uno strumento chiave nel campo dell'intelligenza artificiale e informatica. Tuttavia nella progettazione di elementi di elaborazione (ad esempio bit, byte, galleggianti, etc), gli ingegneri hanno prevalentemente incentrata sulla efficienza di elaborazione e potenza. Dopo aver definito questi elementi, che poi vanno a studiare in che modo che li rende percepibile dal userengineer. Ma la zona estremamente attiva e produttiva di Human-Computer Interaction - e la crescente complessità e la pervasività della computazione nella nostra vita quotidiana sostiene l'idea di un approccio complementare in cui l'efficienza computazionale e potere sono più equilibrato con la comprensibilità al userengineer. PMAP prevede la possibilità per una persona a sfruttare il percorso di elaborazione affettiva per ascoltare un esempio di ciò che sta accadendo in questo computo, oltre a fornire un modo più semplice per interfacciarsi con i sistemi InputOutput affettivi. In questo lavoro PMAP verrà applicato a un semplice sistema di trading algoritmico in base a un modello affettiva di un mercato azionario simulato. t sul mercato durante dT meno il numero totale di azioni di vendita di interesse durante dT. Queste informazioni non sono pubblicamente disponibili, ma può essere approssimato. Ad esempio può essere calcolato come in -15-- - il numero totale delle vendite buyinitiated meno il numero complessivo dei contratti sell-initiated (normalizzata dal volume medio giornaliero per la S) con un commercio è definita come acquistare avviato se succede su un u. da Julian Lorenz. teoria di portafoglio offre una visione in ottimale asset allocation e la costruzione del portafoglio ottimale in un mercato privo di attrito. Tuttavia, in realtà l'acquisizione (o liquidazione) di una posizione di portafoglio non vengono gratis. I costi di transazione si riferiscono a tutti i costi sostenuti durante l'implementazione di un investono. teoria di portafoglio offre una visione in ottimale asset allocation e la costruzione del portafoglio ottimale in un mercato privo di attrito. Tuttavia, in realtà l'acquisizione (o liquidazione) di una posizione di portafoglio non vengono gratis. I costi di transazione si riferiscono a tutti i costi sostenuti durante l'implementazione di una decisione di investimento. Alcuni costi di transazione sono osservabili direttamente: le commissioni di intermediazione, le spese (ad esempio compensazione e regolamento costi) e le tasse. Questi componenti di costo costituiscono la stragrande maggioranza del totale dei costi di transazione per un investitore al dettaglio. Tuttavia, per un investitore istituzionale, i costi di transazione sono più sottili e derivano principalmente dal impatto sul mercato causata da suoi commerci. In effetti, la ricerca empirica mostra che per le operazioni istituzionali dimensioni, il costo totale implementazione è di circa 1 per un commercio tipico e può essere alto come 2-3 per molto grandi ordini in titoli illiquidi 4. In genere, gli investitori istituzionali hanno una rotazione del portafoglio di un paio di volte l'anno. cattiva esecuzione quindi può erodere performance del portafoglio in modo sostanziale. Un modo ovvio per evitare l'impatto sul mercato sarebbe quello di scambiare più lentamente per permettere la liquidità del mercato di recuperare tra i mestieri. Invece di mettere un enorme ordine di 10.000 quota in un unico grande eed, la ricerca empirica mostra che per le operazioni istituzionali dimensioni, il costo totale implementazione è di circa 1 per un commercio tipico e può essere alto come 2-3 per molto grandi ordini in titoli illiquidi - 4--. In genere, gli investitori istituzionali hanno una rotazione del portafoglio di un paio di volte l'anno. cattiva esecuzione quindi può erodere performance del portafoglio in modo sostanziale. Un modo ovvio per evitare l'impatto sul mercato w. Anche da Eyal-dar, Sham M. Kakade, Michael Kearns, Yishay Mansour. Studiamo le proprietà di stabilità della dinamica del meccanismo limite-ordine continuo standard che viene utilizzato nei mercati azionari moderni. Ci chiediamo se tali meccanismi sono suscettibili a farfalla effetti l'inflizione di grandi cambiamenti sulle misure comuni di attività di mercato solo del piccolo PERT. Studiamo le proprietà di stabilità della dinamica del meccanismo limite-ordine continuo standard che viene utilizzato nei mercati azionari moderni. Ci chiediamo se tali meccanismi sono suscettibili a farfalla effetti l'inflizione di grandi cambiamenti sulle misure comuni di attività di mercato da solo piccole perturbazioni della sequenza dell'ordine. Abbiamo dimostrato che la risposta dipende fortemente dal fatto che il mercato è costituito da commercianti assoluti (che determinano i loro prezzi indipendenti dell'attuale ordinamento statale libro) o relativi commercianti (che determinano i loro prezzi rispetto all'offerta attuale e chiedere). Dimostriamo che mentre il modello professionista assoluto gode dimostrabilmente forti proprietà di stabilità, il modello trader relativa è vulnerabile a grande instabilità. I nostri risultati teorici sono supportati da esperimenti su larga scala utilizzando i dati degli ordini limite da INET, un grande scambio elettronico di titoli NASDAQ. azioni in fretta, ma ancora a sconto rispetto al mettendo un ordine di mercato, saranno volutamente posizionare il loro ordine appena sopra l'offerta corrente. Più in generale, l'intera area di ottimizzazione esecuzione moderna -9, 10, 8-- è giunto ad affidarsi pesantemente sul attento posizionamento di ordini limite relativi allo stato del portafoglio ordini attuale. Si noti che tale posizionamento può dipendere da caratteristiche più complesse degli ordini di Trading Strategies ju. Optimal di Robert Kissel e Morton Glantz 8 aprile 2009, 12:47 Strategie di Trading ottimale è un libro sulle strategie di trading 8212 che si tratti di un mercato Forex o azioni. strategie di trading ottimali hanno molte cose in comune e per voi di non chiedersi che cosa sono queste cose, come trovarli e come sviluppare loro in alcune altre strategie, questo libro vi mostrerà in dettaglio il motivo per cui alcune strategie sono migliori e quali funzionano strategie di trading dove gli altri falliscono. Sicuramente non una lettura facile con quasi 400 pagine, laquoOptimal Trading Strategiesraquo svela tutto ciò che riguarda l'ottimizzazione delle strategie 8212 a partire dai costi di transazione coinvolti nella negoziazione (diffusione per il mercato Forex) e terminando con le avanzate tecniche di trading che coinvolgono decine di formule matematiche che può davvero aiutare tutti i commercianti che capiscono la loro professione ad un livello molto alto. messaggi interessanti su Forex trading e le più recenti notizie di valuta possono essere trovati sul blog Forex che viene utilizzato dall'autore per condividere la sua esperienza Forex. Qui di seguito potete leggere le recensioni del libro e anche presentare la propria opinione su strategie di trading ottimale da Robert Kissel e Morton Glantz. Per una buona performance del fondo, si sta andando ad avere bisogno di modellazione dei costi di transazione, insieme con fantastici modelli di rischio e alfa. Se si vuole modellare e analizzare i costi delle transazioni, allora questo libro è fornisce il modello per questo. Gli scrittori hanno anche parlato VWAP e non vedenti stratagemmi offerta di trading. Anche con un sacco di errori di battitura nel testo, è ancora scritto bene. Adatta per più titoli liquidi larga capitalizzazione, la maggior parte dei sistemi in questo libro sono al di là di operatori inesperti. Il suo imperativo che troviamo un approccio modello che è giustificato empiricamente per i nomi di liquidi più piccole e piccola capitalizzazione. Un lavoro ben scritto che legge bene è un lupo in pecore abbigliamento è allettante in effetti, ma vi porterà attraverso il sentiero sbagliato. La variabilità nei risultati è troppo grande per qualsiasi uso pratico, se i coefficienti di informazione trovano troppo bassa se stessi, e la gente che gestiscono portafogli quantitativi hanno trovato questo fuori. C'è un trio di componenti questo è importante per questa variante testi per avere successo: le previsioni di volatilità, le stime di covarianza, e impatto sul mercato estimatesall di questi sono tenuti ad avere errori standard elevati. La variabilità del volume e impermanente decadimento dell'impatto sul mercato sono tutti di vitale importanza e non discusso a lungo. Sulla base di solo questo metodo, Ive ha guardato scrivania con tutto il commercio di mettere in atto le infrastrutture per la sua attuazione. I gestori mai veramente conosciuto il difetto di questo approccio particolare, anche se i risultati sono stati sub-par e, a volte meno di quello che i banchi avrebbero fatto prima. Così continuano a cercare di girare un profitto, facendo del loro meglio per utilizzare il arbitraggio statistico hanno imparato. Questi sono i tre problemi rudimentali: i numeri di grandi dimensioni, dalla norma, sono quasi mai accessibili, il più delle volte hanno youll per finire il commercio, e voi non scegliere le scorte per il commercio. Non è la radice di alfa più, arbitraggio statistico classica è stato estromesso. Le carenze sono noti da e sfruttati per la maggior parte. Si può dire Rinascimento, ma la loro alfa funziona per varie ragioni. Se si desidera ottenere risultati ancora migliori, è possibile unire sistemi esperti e econometricsstatistics. Inutilizzabile e incapace di essere preso sul serio, questo libro non è per chiunque. La sua piena di disinformazione e un'inclinazione analitico finto. L'algebra non quadra con quanto scritto, e la maggior parte della scrittura è insondabile, anche se faccio del mio meglio ad arrancare attraverso maggior parte dei libri non importa quanto male sono non sprecare soldi su questo. Questo può essere l'unico libro si possono trovare se sei incuriosito dall'impatto valore dell'intero costo di transazione di produrre un grande ordine. Questo non è sorprendente in quanto si tratta di una grande stilizzare nicchia. Il lavoro dà uno sguardo ai processi differenti di metodi e costi di transazione pseudo-quantitativa lo dico pseudo come alcune delle equazioni fornite sono di natura sospetta e talvolta contengono gravi errori. Youve scelto il libro giusto se avete bisogno di sapere esattamente che cosa è VWAP e le strategie di attuazione la gente lo usa per anche, se si desidera imparare impatto valore è projectedmeasured. Questo non è il libro per i commercianti di giorno piccolo tempo per creare una resa di, ma per la gente di trading desk di luoghi che implementano ordini di grandi dimensioni. Se sei un professionista o uno studente, questa potrebbe essere la risorsa monetaria perfetto per voi. Questo libro mostra investimento e di finanziamento dagli occhi del commerciante, ed è unico nel suo genere in tale veste. La maggior parte delle persone sanno che se si utilizza una sbagliata scelta di investimento, si può negare un sacco di dirigenti ha voluto alfa, ma come guardare l'insieme delle strategie di implementazione probabili L'obiettivo primario per il Trading Strategies ottimale è la risposta a questa domanda. Gli autori fanno un grande lavoro i costi di indagare transazione (ad esempio perché si verificano, dove e quando) e il progresso con un semplice da afferrare metodo analitico per il controllo, la stima, e gestire tutti i costi. L'anticipo authors8217 per la creazione di questi 8220optimal commercio plans8221 così riesce ad essere la base per il raggiungimento 8220top execution.8221 L'effetto netto ai manager è rendimenti superiori. Altamente sostengo questa posizione per chiunque attratto da comprendere tutti gli aspetti dell'economia e congetture di investimento, e crea un equilibrio perfetto per laurearsi trascrizioni livello. Lascia un commento Trading Forex (come qualsiasi altra attività di trading finanziario) può essere molto rischioso. Trading con il margine è ancora più rischioso. Per essere pronti a possibili perdite e altri pericoli del mercato, la sua raccomandiamo di leggere i libri Forex scritti da professionisti e raccomandati dai commercianti di successo. libri Forex presentati in questo sito possono migliorare notevolmente le possibilità di prosperare da moneta di scambio e per evitare gli errori più comuni che si sono fatti saltare migliaia di account. Non dimenticate di leggere le recensioni di libri Forex prima di acquistarli e, per favore, lasciare la tua opinione dopo aver letto il libro. Leggere prima, commerciali prossimi Categorie nostro FriendsMulti-Asset Risk Modeling Descrizione Multi-Asset Risk Modeling descrive, in un unico volume, le tecniche più recenti e avanzati di modellazione del rischio per le azioni, debito, reddito fisso, futures e derivati, materie prime e dei cambi , nonché gestione avanzata del rischio algoritmico ed elettronici. Cominciando con i fondamenti della matematica di rischio e l'analisi quantitativa dei rischi, il libro passa a discutere le leggi in modelli standard che hanno contribuito alla crisi finanziaria del 2008 e parla di regolamentazione bancaria attuale e futura. È importante sottolineare che esplora anche il trading algoritmico, che attualmente riceve scarsa attenzione nella letteratura. Dando raccomandazioni coerenti su quali modelli statistici da utilizzare per le quali asset class, questo libro fa un vero e proprio contributo alle scienze della gestione del portafoglio e gestione del rischio. Caratteristiche principali copre tutte le classi di attività Fornisce spiegazioni teoriche matematici di rischio, nonché esempi pratici con i dati empirici Include sezioni sul rischio azionario di modellazione, futures e derivati, mercati del credito, cambi e materie prime di lettori universitari e dottorandi, professori e professionisti che lavorano con tecniche di gestione dei rischi finanziari che desiderano informazioni di riferimento sui modelli teorici e le applicazioni. Sommario Gli autori Capitolo 1. Introduzione a multi-asset di rischio Modeling8212Lessons dalle crisi del debito Faulted modelli di rischio modelle finanziari abbattere nei Modelli rischio azionario Mercati abbattendo Capitolo 2. A Primer sul Rischio Matematica Analisi di regressione statistica Matrix Algebra Lineare Tecniche Regressione: Graphic Esempio log-lineare modello di regressione Log-Trasformazione: Graphic Esempio non lineare modello di regressione Extreme Value funzioni di probabilità Funzioni distribuzione continua Funzioni di distribuzione estrema Funzioni di valore Capitolo 3. A Primer su analisi quantitativa del rischio breve storia di rischio: Che cosa è esattamente rischio le basi di rischio la natura del rischio e di incertezza Versus simulazione Applicazioni rischio rischio Rendimento esercizio 1: esercizio base Simulation Model 2: Correlazione effetti del modello Capitolo 4. Prezzo volatilità Qual è Volatilità osservazioni di mercato: risultati empirici di previsione della volatilità Chi l'Autore Morton Glantz Il professor Morton Glantz funge da consulente finanziario, educatore e consigliere di un ampio spettro di professionisti, tra cui dirigenti aziendali finanziari, i ministri del governo, responsabili di privatizzazione, investimenti e banchieri commerciali, ditte di contabilità pubblica, i membri delle squadre di fusione e acquisizione, dirigenti di pianificazione strategica , consulenti di gestione, avvocati e rappresentanti di governi stranieri e le banche internazionali. Il professor Morton Glantz è un principio di Consulenza reale e Real Options Valuation, imprese specializzate nella consulenza del rischio, formazione, certificazione, e il software di analisi avanzati nei settori della quantificazione del rischio, l'analisi e soluzioni di gestione. Come JP Morgan Chase (patrimonio bancario) senior banker, il professor Glantz ha costruito un percorso di carriera progressiva specializzata in analisi del credito e gestione del rischio di credito, sistemi di classificazione del rischio, modelli di valutazione, e la formazione professionale. Egli è stato determinante nella riorganizzazione e lo sviluppo del modulo di analisi del credito delle banche Management Training Program-Finanza, che al momento è stato riconosciuto come uno dei più importanti programmi di formazione nel settore bancario. Il professor Glantz è sul (aggiunto) finanza facoltà della Fordham Graduate School of Business. E 'apparso nella Harvard University Directory Internazionale di Economia e Gestione studiosi e di ricerca, e si è guadagnato la Fordham University decani Award per l'eccellenza Facoltà in tre occasioni. Egli è un membro del consiglio del Consiglio internazionale per la standardizzazione, Istituto Internazionale di Formazione Professionale e della Ricerca (IIPER). Il IIPER è un istituto globale con partner e uffici in tutto il mondo, inclusi gli Stati Uniti, Svizzera, Hong Kong, Messico, Portogallo, Singapore, Nigeria e Malesia. Il professor Glantz è ampiamente pubblicato in riviste finanziarie ed è autore di 8 libri. Affiliazioni e competenza Docente di Finanza Economia, Fordham Graduate School of Business, New York, NY, USA Robert Kissell Dr. Robert Kissell è il presidente e fondatore di Gruppo Kissell Research. Ha più di venti anni di esperienza specializzata in economia, finanza, statistica matematica, il rischio, e la modellazione sport. Dr. Kissell è autore dei più importanti libri del settore, la scienza della Algorithmic Trading Portfolio Management, (Elsevier, 2013), Multi-Asset Risk Modeling (Elsevier, 2014), e strategie di trading ottimale, (AMACOM, 2003). Ha pubblicato numerosi articoli di ricerca di negoziazione, un algoritmo elettronico, gestione del rischio e la migliore esecuzione. Il suo giornale, dinamici modelli pre-negoziazione: Al di là del Black Box, (2011) ha vinto Investitori istituzionali prestigiosa carta del premio di anno. Dr. Kissell è membro aggiunto di facoltà della Scuola Gabelli of Business alla Fordham University ed è editore associato del Journal of Trading e il Journal of Index Investing. E 'stato in precedenza un istruttore presso la Cornell University nella loro laurea programma di ingegneria finanziaria. Dr. Kissell ha lavorato con numerosi Banche di investimento nel corso della sua carriera tra cui UBS Securities dove è stato direttore esecutivo di strategie di esecuzione e analisi del portafoglio, e presso JPMorgan dove è stato direttore esecutivo e responsabile di strategie di trading quantitativo. In precedenza è stato a CitigroupSmith Barney dove è stato Vice Presidente della ricerca quantitativa, e in Instinet dove è stato Direttore di Ricerca Trading. Ha iniziato la sua carriera come consulente economico a R. J. Rudden Associates specializzata in energia, i prezzi, il rischio e l'ottimizzazione. Durante gli anni del college, il Dr. Kissell era un membro della Stony Brook Calcio ed è stato co-capitano nella sua Junior e senior anni. E 'stato durante questo periodo come un atleta studente dove ha iniziato applicando la matematica e le statistiche di problemi di modellazione sport. Molte delle tecniche discusse in Optimal Sport Matematica, Statistica, e Fantasy sono state sviluppate durante il suo tempo a Stony Brook, e avanzato da allora in poi. Così, rendendo questo libro il sottoprodotto di decenni di ricerca di successo. Dr. Kissell ha un dottorato di ricerca in Economia presso la Fordham University, un MS in Matematica Applicata presso la Hofstra University, un MS in Business Management da Stony Brook University, e una laurea in Matematica Applicata statistiche da Stony Brook University. Affiliazioni e competenza Robert Kissell, PhD, è presidente del gruppo Kissell Research, una società di consulenza finanziaria ed economica globale specializzata in modellazione quantitativa, analisi statistiche, e trading algoritmico. Attualmente è anche membro aggiunto di facoltà della Scuola Gabelli of Business presso la Fordham University, e ha ricoperto diverse posizioni di leadership senior con prominente rigonfiamento Banche staffa di investimento. spiega avanzate tecniche di modellazione del rischio per i titoli azionari, debito, reddito fisso, futures e derivati, materie prime e dei cambi, così come avanzate management. focuses rischio algoritmici ed elettronici per l'applicazione di modelli di una corretta volatilità e fattori, tecniche di ottimizzazione, e la valutazione delle fonti tradizionali e non tradizionali di rischio .-- ProtoView, marzo 2014 la crisi finanziaria ha dimostrato che la misurazione e il controllo dei rischi finanziari è un compito fondamentale per un istituto finanziario che non può essere delegata a un paio di specialisti del reparto di Quant. Questo libro molto leggibile fornisce una buona introduzione a molti temi caldi nella gestione dei rischi finanziari a un livello accessibile al non specialista .-- Ruediger Frey, Wirtschaftsuniversitt Wien Multi-Asset Risk Modeling presenta una panoramica completa e la sintesi dei metodi utilizzati in finanza. I metodi statistici basati su esempi reali forniscono un'introduzione pratica per gli studenti, e il libro è una fonte preziosa per gli strumenti di ingegneria e di gestione dei rischi finanziari, nonché .-- Alois Pichler, Universitt Wien Il testo offre un up-to-date e la copertura pratica di una vasta gamma di argomenti nella modellazione e gestione del rischio, che rappresenta una buona fonte sia per gli studenti e professionisti .-- Giorgio Fazio, Universit degli Studi di Palermo Richiesta preventivo